在境外并购ODI（境外直接投资）备案流程中，标的公司合规性核查是监管部门（发改委、商务部、外汇局）的核心必查项，直接决定备案申请的通过与否，也是防范企业出海风险、保障并购交易合法有效的关键前提。随着2026年跨境投融资监管持续收紧，37号文穿透式审查不断强化，标的公司合规性的核查标准进一步提高，任何合规瑕疵都可能导致备案被拒、资金冻结甚至交易无效，因此企业在推进境外并购ODI备案时，必须高度重视标的公司的合规性梳理与核查工作。

标的公司合规性核查围绕“主体合法、权属清晰、经营合规、风险可控”四大核心展开，覆盖全维度细节，具体核查要点如下：一是主体资格合规，需确认标的公司已完成合法注册登记，具备有效的营业执照、经营许可证等核心文件，处于正常存续状态，无被吊销执照、强制清算或破产程序等异常情形；对于能源、电信、科技等敏感行业，还需额外验证其是否具备东道国要求的全部经营资质，明确资质可转移性及续期方案。二是股权与出资合规，需穿透核查标的公司股权层级、实际控制人及最终受益人，确认无隐形股东、代理持股等违规情形，核心股东未被列入OFAC、EU等国际制裁清单及东道国黑名单，同时核实股东出资的形式、金额、履行进度，杜绝虚假出资、抽逃出资等股权瑕疵。三是资产与债权债务合规，有形资产需确认产权清晰、无抵押、查封等权利负担，无形资产需厘清权属独立性、无侵权纠纷；债权债务需全面覆盖显性债务与隐性负债，重点披露未决诉讼、潜在税务罚款、环保整治成本等隐性风险，避免因资产估值与备案申报不符引发监管质疑。四是经营与行业合规，标的公司主营业务、盈利模式需符合东道国法律及国际贸易规则，劳动用工、环保排放等符合当地相关标准，重大合同条款合法合规，同时需确认标的公司不属于我国禁止或限制投资的行业（如赌博、色情、房地产、娱乐业等），符合“走出去”政策导向。五是东道国合规，需核查标的公司所在国家/地区的政治稳定性、外汇管制政策、外资准入限制，确认标的公司已建立完善的反洗钱内控制度，无违反跨境反腐法律的行为，规避地缘政治及监管政策风险。

标的公司合规性核查需依托专业的尽职调查，由具备资质的第三方机构出具完整的尽调报告，且报告需与可行性研究报告、并购协议等备案材料形成逻辑闭环，精准对接三部门审核要求，针对核查中发现的问题，需明确整改建议及风险应对措施，确保备案审核顺利通过。实践中，诸多企业因缺乏专业的合规核查经验，未全面排查标的公司合规瑕疵，导致ODI备案被拒，不仅延误并购交易进度，还可能影响企业信用记录，面临行政处罚等风险。

为帮助企业高效完成境外并购ODI备案，规避标的公司合规性核查风险，舒心企业服务有限公司可提供一站式ODI备案代办服务，全程专业把控标的公司合规性核查、备案材料撰写、部门对接等全流程，助力企业顺利通过备案审核。舒心企服总部位于深圳，在全国多个地区设有子公司，拥有多年ODI备案服务经验，团队由资深工商管理顾问和财务专家组成，已为上千家企业提供优质服务，获得市场广泛认可。我们郑重承诺：提供绿色加急办理通道，最快3-7天即可完成办理，大幅缩短备案周期；实行“不成功退全款”保障，全程透明无隐形消费，办理途中0增项，切实降低企业备案风险和时间成本，让企业出海并购更省心、更安心。如有境外并购ODI备案相关需求，可随时联系舒心企业服务有限公司，我们将提供一对一专业咨询服务，全程保驾护航，助力企业合规高效出海。